Что финансовое положение. Тема: Оценка финансового положения организации

На вопрос “Как определить финансовое состояние человека? ” все отвечают по-разному. Как правило, в первую очередь для определения финансового состояния обращают внимание на два следующих момента:

1. Сколько человек зарабатывает;

2. Какое имущество есть у него в собственности.

На самом деле эти два параметра сами по себе абсолютно не характеризуют финансовое состояние человека, и вот почему…

Для большей наглядности сравним человека с предприятием. Оценка финансового состояния предприятия всегда сводится к тому, чтобы определить, прибыльное это предприятие или убыточное. Возьмем для примера всевозможные крупные предприятия (заводы, комбинаты и т.п.), оставшиеся со времен СССР. Имущества в собственности у них предостаточно, его стоимость составляет миллионы, их выручка также исчислялась миллионами. И, несмотря на это, подавляющее большинство таких предприятий давно признаны банкротами, и с каждым годом число подобных банкротов пополняется. Почему? Да все очень просто: эти предприятия тратят больше, чем зарабатывают, то есть, их расходы превышают доходы.

Таким образом, финансовое состояние характеризуется не размером доходов и наличием имущества в собственности, а, в первую очередь – соотношением доходной и расходной части бюджета!

То же самое можно отнести и к человеку, рассматривая его . От доходов человека, от того, сколько он зарабатывает, финансовое состояние, конечно же, зависит, но только на 50%. На оставшиеся 50% влияет расходная часть личного бюджета, то есть, сколько человек тратит.

Помимо этого, немаловажную роль играет наличие денежных (резервы, сбережения, капитал) и материальных (имущество в собственности, бизнес, ценные бумаги, драгметаллы) активов с одной стороны и задолженностей, займов, кредитов и прочих долгов с другой.

Наличие любых долгов (начиная от банковских кредитов и заканчивая займами у знакомых “до зарплаты” и задолженностью по оплате за коммунальные услуги) оказывает крайне негативное влияние на уровень финансового состояния человека. В т.ч. и потому, что пользование заемными средствами в большинстве случаев предполагает дополнительные расходы (проценты и комиссии по кредитам, пени, штрафы за просрочку обязательных платежей, вознаграждение и подарки знакомым, одалживающим средства и т.п.)

Имущество в собственности и прочие материальные активы нельзя рассматривать как показатели финансового состояния, если они приобретены за счет заемных средств, и эта задолженность еще полностью не погашена. Особенно это касается имущества, приобретенного для личного потребления. В этом случае, наоборот, наличие имущества, купленного в кредит, снижает уровень финансового состояния человека. Поэтому, рассматривая способы улучшения финансового состояния, о кредите следует думать в последнюю очередь, и только с целью поднятия доходной (а не расходной!) части личного бюджета, а лучше всего – не думать вообще.

Бедственное финансовое положение – это положение в финансовых делах или общем экономическом состоянии, при котором происходит снижение доходов или увеличение расходов, в результате чего поступающий доход не может покрывать расход. Бедственное финансовое положение в конечном итоге может привести к банкротству, то есть финансовому краху. Бедственное экономическое положение может вызываться разными причинами, касаться различных групп людей. В зависимости от подобного рода различий существуют различные классификации данной ситуации.

У кого может возникать бедственное финансовое положение?

Бедственное финансовое положение может возникать у различных групп людей, рассмотрим основные варианты его происхождения.

1. Бедственное финансовое положение у физических лиц может вызываться целым рядом обстоятельств, которые либо зависят, либо не зависят от индивида. Когда наступает положение бедствия, физическое лицо не может «сводить концы с концами», оплачивать свои расходы. Бедственное финансовое положение у физических лиц позволяет им рассчитывать на поддержку от государства, поскольку в задачи государства входит поддержка малоимущих граждан. Различные социальные выплаты, которые выдает государство на сегодняшний день, являются возможными способами нейтрализации финансового кризиса на гражданском уровне. Государственные отчисления нам всем известны: это пособия по безработице, детские выплаты и так далее.

2. Бедственное финансовое положение у юридических лиц вызывается экономическими неустойками в созданных предпринимателем предприятиях. Причины их возникновения также могут быть разными, но в отличие от аналогичной ситуации у физических лиц, предприниматели лишь в определенных ситуациях могут рассчитывать на помощь государства. – это определенная деятельность с целью получения прибыли, которую осуществляет на свой страх и риск. По этой причине возможность получить помощь от государства минимизирована. Неустойки с финансами приводят к снижению платежеспособности компании. Это в свою очередь приводит к снижению доверия со стороны банковской системы. Все это вкупе приближает к финансовому краху.

3. Бедственное финансовое положение государства . Обычно причиной является высокий или военные действия. Бедствие в экономике государства приводит к высокой эмиграции населения. Естественно, если происходит отток человеческих ресурсов, государство теряет стабильность практически во всех сферах жизни. Государство может рассчитывать лишь на помощь других государств, поэтому правительства разных стран активно объединяются в союзы: Союз Независимых государств (СНГ, куда входят страны бывшего Советского Союза), Союз стран Европы, который принято назвать Евросоюзом и так далее. Государства в союзах оказывают друг другу поддержку, но для вступления в союзничество, государство должно соответствовать определенным критериям, которые большей частью касаются валютной политики. Сегодня мы можем заметить, что Украина, переживающая бедственное финансовое положение обращается за поддержкой к Евросоюзу и Соединенным Штатам Америки.

Это ключевые возможные варианты бедственного финансового положения. Теперь давайте попробуем рассмотреть причины, которые подобное положение вызывают, причем неважно, для какого уровня.

Причины бедственного финансового положения

1. Военные действия как внутри государства, так и на его границах снижают экономические потенциалы страны. Это приводит к оттоку населения. Также военные действия перестраивают промышленность страны коренным образом, ориентируют ее не на удовлетворение нужд большинства населения, а на обеспечение повышения обороноспособности. Войны ослабляют такие важные стороны общественной жизни, как сельское хозяйство и промышленность. Чтобы удерживать страну на плаву, правительство предпринимает различные способы мотивации граждан. Так, например, в Советском Союзе активно развивалось движение двухсотников в революционные и послереволюционные годы. Двухсотники выступали за перевыполнение плана на 200 процентов, это намного повышало экономический потенциал. В современном постиндустриальном обществе данная методика вряд ли будет эффективно работать, поскольку производство требует высокой степени умений и навыков, простого конвейерного производства недостаточно.

2. Рост задолженности правительства одного государства перед другими. Рост государственного долга может привести страну к экономическому дефолту, который станет причиной общего финансового краха и экономической депрессии. Как это ни странно, Соединенные Штаты Америки, имеющие статус мировой державы, постоянно переживают угрозу дефолта, поскольку превратились в самого крупного должника в мире. Во многом на это повлияли на военную промышленность в период холодной войны между блоками США и СССР. Также высокая задолженность на сегодняшний день у правительства Греции, согласно последним сообщениям из СМИ, можно сделать вывод о назревающих революционных действиях внутри государства. Правительство страны-должника будет искать разные пути освобождения от долга. Некоторые страны просят поддержки у кредиторов, некоторые (в том числе и Греция, получившая отказ в просьбе о списании долга) обращаются к конкурентам кредиторов за помощью. Задолженность нужно выплачивать либо финансовыми, либо материальными активами, естественно, правительству государств-должников ни тот, ни другой метод не подходит.

3. Нестабильность мировой валюты активно сказывается на экономическом благосостоянии, когда не закреплена активами, не меняющимися в стоимости. Как известно, американский доллар долгое время имел золотое обеспечение, пока оно оставалось, в экономике США наблюдалось стабильное состояние. В 1971 году американский президент Никсон без согласования с Конгрессом лишил доллар золотого обеспечения. С одной стороны, это было правильное решение, потому что страна находилась под угрозой возникновения новой Великой Депрессии, с другой – доллар, лишенный золотого обеспечения стал более подвержен инфляции. Обесценивание валюты становится причиной ослабления государства. Почему стала происходить ? Потому что правительство получило возможность печатать в неограниченном количестве – доллар не обеспечен золотом, следовательно, он ничего не стоит. Инфляция переходит в гиперинфляцию, последняя порождает бедственное финансовое положение в государстве. На стабильность мировой валюты также могут влиять и внешнеэкономические факторы. Например, стоимость рубля на мировом валютном рынке во многом зависит от политического климата и такого показателя, как цена на . В зависимости от изменения котировок других валют, котировка рубля также будет меняться.

4. Отток населения . В первом пункте мы упоминали, что отток населения также негативно скажется на экономике страны. Стоит выделить данный пункт отдельно, потому что отток может вызываться не только военными действиями, но и экономической привлекательностью одного государства перед другим. Мы можем наблюдать, например, активную миграцию в Европу или Россию цыган из Румынии. В зарубежных странах есть более стабильные экономические условия, возможности хорошего заработка и так далее. Чем меньше людей будет оставаться в стране, тем ниже будет ее экономический потенциал, поскольку население – основа экономики. Население платит налоги, выполняет работы на частных и государственных предприятиях, из населения формируются военные отряды и так далее. Государства стараются создавать экономические программы, которые бы не только удерживали в стране коренное население, но и привлекали эмигрантов из-за рубежа.

5. Политическая нестабильность . Сюда же можно отнести политическую некомпетентность власти. Постоянные смены правительства будут приводить к смене законодательной базы, а это приведет к постоянной перестройке экономики. Если бы в России регулярно менялись коммунизм и , страна просто не могла бы приспособиться к меняющимся условиям развития экономики, кризис вошел бы в затяжную фазу, а бедственное экономическое положение просто стало бы причиной дефолта.

Это основные причины бедственного экономического положения. Причины можно отнести не только к государству, но и его ключевым составляющим, то есть предпринимателям и физическим лицам. На них они также будут отражаться негативно, причем если экономическая неустойчивость будет развиваться в «низах», то есть среди физических лиц, предприниматели и правительство также попадут в ситуацию экономической нестабильности.

Следствия бедственного финансового положения в государстве

Мы уже рассмотрели несколько возможных следствий бедственного финансового положения в государстве, коснемся этого момента чуть более подробно. Последствия для физических и юридических лиц предельно ясны – финансовый крах при отсутствии должных мер поддержки. В государстве все более сложно и многообразно.

1. Массовый отток населения . Экономическая нестабильность, вызванная финансовым бедствием, будет приводить к массовому оттоку населения. Удерживать людей насильно невозможно, можно удержать только мужское население, сделав его военнообязанным, если это не противоречит конституции государства. В остальных же случаях люди будут стараться покинуть экономически нестабильную страну и переселиться в более надежные районы.

2. Инфляция . Финансовое бедствие определенно будет ослаблять национальную валюту. Если валюта межгосударственная, например, доллар или евро, то падение не обязательно должно быть или быть высоким. Но национальные валюты, такие как рубли или гривны в любом случае будут падать в цене при экономическом кризисе. После санкционирования Российской Федерации странами Евросоюза и Соединенными Штатами Америки резко снизился в цене относительно доллара: раньше доллар стоил примерно 30 рублей, после санкционирования резко поднялся до 50 рублей. Аналогичная ситуация с евро. Инфляция негативно скажется на промышленности, а также на межгосударственной торговле. Если государство ориентирует население на самообеспечение: активное развитие сельского хозяйства и прочие меры, можно рассчитывать на некоторую стабильность и уравновешенность в экономике.

3. Опустошение валютного резерва и уменьшение экономического капитала . С оттоком населения будет происходить и отток капитала в зарубежные государства, поскольку люди будут забирать деньги с собой. Уменьшится численность рабочей силы, будет поступать меньше налогов, что приведет к уменьшению средств в государственной казне. Для преодоления этих последствий правительство страны будет стараться снизить миграцию населения за рубеж. Поскольку доходом банковской системы являются выплаты по кредитам, которые люди совершают, при оттоке населения эти доходы снизятся. Если банки начнут терять свои доходы, в государстве просто наступит : экономика лопнет, потому что ее расходы превысят доходы.

Можно привести еще ряд негативных последствий бедственного экономического положения в государстве. Есть, правда, и позитивные аспекты: бедственное финансовое положение может использовать и во благо несколькими способами.

Положительное воздействие бедственного финансового положения

Первым положительным аспектом бедственного финансового положение является перестройка промышленности и создание нового экономического курса. Связано это бывает с переменой экономических циклов, выработкой инновационных решений для деятельности. В период кризисов происходит ослабление конкурентоспособности различных предприятий, в результате чего новые предприятия получают возможность выхода на . Новые предприятия вносят новые технические разработки, которые содействуют укреплению экономики. Так в периоды экономических кризисов рождалось конвейерное производство, первые станки для облегчения труда рабочих и так далее. Инновации подобного рода позволят экономике подняться в своем развитии еще выше, чем в докризисный период.

Это один позитивный аспект финансового бедствия. Другой – привлечение инвестиций. Всем инвесторам известно, что в период бедствия стоимость предприятий падает, потому что предприниматели готовы получить пусть даже минимум денег на продолжение работы. В это время очень удобно инвестировать деньги. Если у инвестора достаточно финансового опыта, он сумеет грамотно вложить деньги в дешевый и заработать потом, когда бизнес поднимется в цене. Американский предприниматель Роберт Кийосаки писал, что занимался активной скупкой недвижимости в годы, когда рынок недвижимости США падал в цене. На сегодняшний день все приобретенные им объекты возросли в цене, и он вернул потраченные деньги. Многие недвижимые активы остались непроданными и приносят доходы в форме ренты. Это превосходный пример положительного действия бедственного финансового положения.

Если рассматривать пример с государством, то можно заметить, что правительство бедствующего государства готового привлекать инвесторов со стороны. Пример: визит Сороса на Украину с целью инвестирования капиталов в украинскую промышленность. Можно обойтись минимальными вложениями, поскольку страна переживает период гражданской войны, а со временем получить достаточное количество прибыли. Конечно, необходимы большие финансовые знания и опыт, иначе можно легко прогореть и потерять все.

Как преодолеть бедственное финансовое положение?

Какие шаги необходимо предпринять, чтобы вновь вернуться к экономической стабильности, которая была в докризисный период?

1. . Изменение данного элемента может переменить всю финансовую жизнь человека, поэтому нужно обратить на него особое внимание. Каков финансовый план большинства людей? У большинства плана просто нет, их главная цель жизни – покупать , то есть скупать дома для личного проживания, автомобили, предметы роскоши и так далее. За все купленные пассивы приходится расплачиваться налогами: на недвижимость, налог на транспорт, роскошь и так далее. В результате расходы превышают доходы, а это, как мы уже писали в начале текста, приводит к бедственному финансовому положению. Что необходимо изменить? Нужно вместо пассивов покупать активы. Не стоит думать, что для покупки активов обязательно нужны большие деньги. Конечно, выгодно покупать такой , как недвижимость или что-то подобное, но можно начинать и с более мелких инвестиций. Так, например, в интернете сегодня можно заниматься покупкой и продажей статей, создавать собственные платные курсы и так далее. Многим кажется, что это сложно, потому что люди не пытаются приобрести необходимые знания. На самом деле, все проще, чем кажется, в интернете предостаточно тренингов и инструкций. Увеличивая количество активов, вы увеличите свой доход, в то время как расход при отсутствии роста пассивов останется прежним. Это позволит вам вновь обеспечивать себя на нормальном уровне и даже выйти на уровень финансовой независимости. Также можно попробовать уменьшить количество пассивов, чтобы ускорить этот процесс.

2. Эмиграция в другое государство . Вы можете эмигрировать из одной страны в другую, с более качественными финансовыми условиями для жизни. Конечно, это будет связано с рядом трудностей, например, изучением языка, привыканием к местной культуре и так далее. Однако, переехав в другую страну, вы сможете открыть для себя больше новых возможностей в финансовом плане.

3. Осваивание новой профессии . Возможно, освоившись в новой профессиональной деятельности, вы сможете зарабатывать больше, чем зарабатывали до этого. На данный момент можно без особых трудностей освоиться с фрилансом – удаленной работой в интернете, которая будет приносить вам дополнительный доход и весьма неплохой. Если у вас есть свободное время, почему бы не попробовать что-то новое, чтобы не только выйти из бедственного финансового положения, но и не допустить его в будущем? Конечно, простое увеличение рабочих часов – не самый продуктивный путь выхода из кризиса, старайтесь превратить свой доход не в активный, а в пассивный, тогда достичь финансового процветания будет гораздо проще.

Мы рассмотрели основные вопросы, связанные с бедственным финансовым положением: причины, его вызывающие, следствия возникшего положения, положительные и отрицательные аспекты финансового бедствия, пути его преодоления. Вообще, финансовое бедствие случается в экономике периодически, потому что для экономической деятельности характерна цикличность, связанная с устареванием одних технологий и рождением других, экономическим переустройством. Нужно лишь уметь правильно подходить к возникающей ситуации, уметь анализировать ее, находить не только минусы, но и плюсы. Любое бедственное финансовое положение можно преодолеть и снова выйти на экономический рост, но для этого требуется финансовая смекалка и хладнокровное экономическое мышление, которые присущи далеко не всем людям.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders - подписывайтесь на наш

Предварительную оценку финансового состояния предприятия проводят по данным баланса предприятия, используя вертикальный, горизонтальный его анализ. Вертикальный анализ позволяет характеризовать структуру обобщающих итоговых показателей. Обязательным элементом анализа служат динамические ряды этих величин, что позволяет отслеживать и прогнозировать структурные сдвиги в составе хозяйственных средств и источников их покрытия.

Горизонтальный анализ позволяет выявить тенденции изменения отдельных статей или их групп, входящих в состав бухгалтерской отчетности. В основе этого баланса лежит исчисление базисных темпов роста балансовых статей.

По данным формы № 1 годового отчета "Баланс предприятия" определяют изменения в составе имущества предприятия и источниках его формирования. С этой целью определяют соотношения отдельных статей актива и пассива баланса, их удельный вес в валюте баланса, рассчитывают суммы отклонений в структуре основных статей баланса по сравнению с предшествующим периодом.

Сведения, которые приводятся в пассиве баланса, позволяют определить, какие изменения произошли в структуре собственного и заемного капитала, сколько привлечено в оборот предприятия долгосрочных и краткосрочных заемных средств, то есть пассив баланса показывает, откуда взялись средства, кому обязано за них предприятие.

Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда они вложены. Необходимость в собственном капитале обусловлена требованием самофинансирования предприятий. Он является основой самостоятельности и независимости предприятия. Однако нужно учитывать, что финансирование деятельности предприятия только за счет собственных средств не всегда выгодно для него, особенно в тех случаях, если востребованность продукции предприятия носит сезонный характер. Тогда в отдельные периоды будут накапливаться большие средства на счетах в банке, а в другие периоды их будет недоставать.

В то же время, если средства предприятия созданы в основном за счет краткосрочных обязательств, то его финансовое положение будет неустойчивым, так как с капиталами краткосрочного использования необходима постоянная оперативная работа, направленная на контроль над своевременным возвратом их и на привлечение в оборот на непродолжительное время других капиталов.

Следовательно, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение предприятия. Выработка правильной финансовой стратегии поможет многим предприятиям повысить эффективность своей деятельности.

Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, находящегося в распоряжении предприятия, то есть о вложении его в конкретное имущество и материальные ценности, в расходы предприятия на производство и реализацию продукции, об остатках свободной денежной наличности.

Между статьями актива и пассива баланса существует тесная взаимосвязь. Каждая статья актива баланса имеет свои источники финансирования. Источником финансирования долгосрочных активов, как правило, является собственный капитал и долгосрочные заемные средства. Текущие активы образуются за счет, как собственного капитала, так и за счет краткосрочных заемных средств. Желательно, чтобы эти средства наполовину были сформированы из собственного капитала, наполовину - из заемного.

В соответствии с показателем обеспеченности запасов и затрат собственными и заемными источниками выделяют следующие типы финансовой устойчивости:

абсолютная устойчивость финансового состояния (встречается крайне редко) - собственные оборотные средства обеспечивают запасы;

нормальное финансовое состояние - запасы обеспечиваются суммой собственных оборотных средств и долгосрочными заемными источниками;

неустойчивое финансовое состояние - запасы обеспечиваются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов и займов, т.е. за счет всех основных источников формирования;

кризисное финансовое состояние - запасы не обеспечиваются источниками их формирования; предприятие находится на грани банкротства.

При этом финансовая неустойчивость считается допустимой, если соблюдаются следующие условия:

А) запасы плюс готовая продукция равны или превышают сумму краткосрочных кредитов и заемных средств, участвующих в формировании запасов;

Б) расходы будущих периодов равны или меньше суммы собственного оборотного капитала.

Если эти условия не выполняются, то имеет место тенденция ухудшения финансового состояния.

Финансовая устойчивость предприятия - это стабильность деятельности предприятия в свете долгосрочной перспективы.

Устойчивость финансового состояния предприятия может быть восстановлена путем ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль товарооборота; обоснованное уменьшение запасов и затрат; пополнение собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.

Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его платежеспособность, то есть возможность наличными денежными средствами погасить свои платежные обязательства.

Анализ платежеспособности необходим не только для предприятия с целью оценки и прогнозирования финансовой деятельности, но и для внешних инвесторов.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, то есть времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Понятие платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективу.

Платежеспособность предприятия лишь на первый взгляд сводится к наличию свободных денежных средств, необходимых для погашения обязательств. При отсутствии денежных средств, предприятия могут сохранять свою платежеспособность, если они реализуют часть своего имущества и за вырученные средства могут расплатиться по обязательствам.

Анализируя состояние платежеспособности предприятия, необходимо рассматривать причины финансовых затруднений, частоту их образования и продолжительность просроченных долгов. Причинами неплатежеспособности могут быть:

Невыполнение плана по производству и реализации продукции;

Повышение себестоимости;

Невыполнение плана прибыли - и как результат - недостаток собственных источников самофинансирования предприятия;

Высокий процент налогообложения;

Отвлечение средств в дебиторскую задолженность;

Вложение в сверхплановые запасы.

Платежеспособность предприятия тесно связана с понятием кредитоспособности. Кредитоспособность - это такое финансовое состояние, которое позволяет получить кредит и своевременно его погасить.

При оценке кредитоспособности учитываются репутация заемщика, размер и состав его имущества, состояние экономической и рыночной конъюнктуры, устойчивость финансового состояния.

Предприятие признается неплатежеспособным при наличии одного из следующих условий:

1) коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода ниже нормативного значения для соответствующей отрасли

2) коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ниже нормативного значения для соответствующей отрасли

3) коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности <1.

Если величина данных коэффициентов превышает нормативные значения, то это свидетельствует о критической ситуации, при которой предприятие не сможет рассчитаться по своим обязательствам, даже распродав все свое имущество. Такая ситуация может привести к реальной угрозе ликвидации предприятия посредством банкротства.

— индикатор его положения в обществе. В настоящий момент существует всего четыре типа такого состояния. И более наглядно это продемонстрирует следующая схема:

Как можно заметить из этой схемы, финансовое состояние бывает четырех основных видов. Посередине расположена так называемая черта бедности, нахождение под которой чревато большими проблемами в жизни.

Также на схеме показаны пути перехода из одного состояния в другое и основные параметры этих состояний. Давайте теперь рассмотрим их более подробно.

Финансовая яма

Это без преувеличений самое проблемное состояние, характеризующееся наличием расходов, заметно больших чем доходы, что само по себе способствует планомерному увеличению долгов человека. В этом положении нет никаких накоплений и .

Чаще всего в этом состоянии люди оплачивают свои расходы путем привлечения новых кредитов и ссуд, что сулит дальнейшему росту долговых обязательств. Единственный способ выбраться отсюда — это и контроль средств, а также урезание затрат и повышение дохода.

Финансовая нестабильность

Это следующее под чертой положение финансов. В таком случае доходы и расходы примерно одинаковы но, как правило, нет накоплений и сбережений. Инвестиций тоже скорее всего нет никаких. Вроде бы и хватает денег, но если вдруг возникает непредвиденная ситуация, например, болезнь или авария, то человека мгновенно затягивает в предыдущее состояние. Он попадает в финансовую яму.

Чтобы такого не произошло необходимо грамотно подходить к вопросам кредитования и выбирать выгодные предложения.

По словам многочисленных финансовых экспертов и статистике, у нас в стране эта категория людей самая распространенная и составляет порядка 70 процентов.

Название финансовая нестабильность говорит само за себя и очень хорошо характеризует это положение.

Финансовая стабильность

В этом положении доходы больше расходов, и возникает следующая ситуация: появляются денежные накопления и инвестиции. И в случае любой непредвиденной ситуации он с легкостью пройдет испытание, не наделав долгов.

С каждым годом материальное положение такого человека укрепляется и падение вниз уже маловероятно.

Как показывает практика, если человек переступил черту бедности, то скорее всего назад он уже не возвратится!

Что касается доходов таких людей, то они отличаются от предыдущих двух категорий. Если человек находящийся под чертой бедности получает деньги за свою работу, то над этой линией уже действует , и он у таких людей может составлять значительные суммы.

Финансовая независимость

Работают такие люди в основном потому, что им это нравиться, и деньги для них в этом случае играют второстепенное значение. Кроме сбережений присутствует капитал, приносящий львиную долю дохода.

Если человек достиг финансовой свободы, то в 99 процентах случаев он сохранит это положение до конца своих дней и даже может передать его своим детям по наследству!

Поэтому последнее финансовое состояние человека стоит того, чтобы к нему стремиться. Хотя, если сказать честно, сразу прыгнуть из финансовой ямы в независимость нереально, и для этого могут понадобиться долгие годы упорного и правильного труда. Так что почаще заходите на наш сайт Tvoya-Life, а мы Вам будем стараться по возможности помогать в этом.

Вопросы:

1. Цели, задачи и методы анализа финансового состояния

2. Анализ имущества и источников его финансирования

3. Анализ ликвидности и платежеспособности

4. Анализ финансовой устойчивости

5. Анализ финансовых результатов предприятия

6. Анализ движения денежных потоков

7. Анализ деловой активности предприятия

8. Оценка вероятности банкротства

1. Цели, задачи и методы анализа финансового состояния

Финансовое положение - это важнейшая характеристика деловой активности и надежности предприятия. Результаты экономического анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния предприятия в конкретный период его деятельности. Цель же анализа состоит не только в том, чтобы установить и оценить состояние предприятия, но также и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение.

Основными задачами финансового анализа предприятия являются:

Доля собственных средств в оборотных активах более 10%,

Отсутствие непокрытых убытков, просроченных долгов и т.д.

Показатели структуры и динамики баланса важны для понимания общей картины финансового состояния. Сопоставляя структурные изменения в активе и пассиве, можно сделать вывод о том, через какие источники был приток новых средств и в какие активы эти средства вложены. Об ухудшении финансового положения можно судить по неблагоприятным соотношениям между величиной оборотных активов и краткосрочных обязательств. Разность между ними покажет наличие (+) или недостаток (-) собственного оборотного капитала.

При анализе активов следует выяснить, за счет каких видов активов изменилась общая стоимость имущества. При этом предпочтительным является повышение удельного веса оборотных активов как наиболее ликвидной части имущества и более быстрый их рост по сравнению с внеоборотными активами.

Более подробная оценка состава, структуры и динамики оборотных средств позволит сделать обоснованные выводы о мобильности оборотных активов, возможно необоснованном отвлечении средств в дебиторскую задолженность или неликвидные запасы товарно-материальных ценностей.

Сравнивая темпы изменения запасов по балансу и выручкой от продаж, можно сделать заключение об ускорении или замедлении оборачиваемости оборотных активов. Снижение доли мобильных средств, замедление оборачиваемости оборотных активов указывают на ухудшение финансового состояния.

Анализ структуры и динамики пассивов позволяет установить возможные причины финансовой устойчивости (неустойчивости) организации. При этом дают оценку изменениям в источниках финансовых ресурсов. Увлечение доли собственного капитала за счет любого из источников способствует повышению финансовой устойчивости организации, а наличие нераспределенной прибыли рассматривается как источник пополнения оборотных средств и резерв снижения уровня кредиторской задолженности, как запас финансовой прочности.

Следует подробно оценить динамику и структуру заемных средств, особенно краткосрочных, привлекая при необходимости данные об их составе, содержащиеся в приложении к балансу. При этом обращают внимание на резкий рост наиболее опасных для финансового состояния видов задолженности (перед бюджетом и внебюджетными фондами, просроченной задолженности).

Целесообразно сопоставить не только абсолютные суммы, но и темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности, так как они должны уравновешивать друг друга.

Об ухудшении финансового положения организации можно судить по изменению дебиторской и кредиторской задолженности:

Резкий рост и повышение доли дебиторской задолженности в составе оборотных активов означает ухудшение состояния расчетов, ослабление контроля за своевременностью расчетов, снижение ликвидности баланса;

Резкие отличия в динамике и суммах дебиторской и кредиторской задолженности могут означать нарушение в платежной дисциплине, диспропорции между дебиторской и кредиторской задолженностью.

Анализ динамики валюты баланса , структуры активов и пассивов позволяет сделать выводы о финансовом положении организации. Уменьшение размера валюты баланса за отчетный период может свидетельствовать о сокращении оборота средств, снижении имущественного потенциала под влиянием различных факторов (неплатежеспособность организации или ее партнеров, реализация части активов и т.д.). В стабильных условиях деятельности увеличение итога баланса оценивают положительно, а уменьшение - отрицательно.

3. Анализ ликвидности и платежеспособности

Финансовое состояние организаций можно оценить на основе укрупненных статей баланса показателей, которые объединяются в четыре группы:

1) показатели ликвидности и платежеспособности;

2) показатели финансовой устойчивости;

3) показатели деловой активности;

4) показатели прибыльности.

Первая группа включает показатели ликвидности и платежеспособности.

Платежеспособностью предприятия называют его готовность погасить долги в случае одновременного требования о платежах со стороны всех кредиторов. Для определения готовности погашать свою задолженность используются показатели платежеспособности организации и ликвидности баланса.

Данный показатель измеряет финансовый риск, то есть вероятность банкротства. В общем случае организация считается платежеспособной, если его общие активы превышают его внешние обязательства. Поэтому, чем больше общие активы превышают внешние обязательства, тем выше степень платежеспособности. Приведем показатели ликвидности и платежеспособности:

Показатели	Методика расчета	Комментарий
1. Коэффициент платежеспособности	Оборотные активы Долго- + кратко-срочные пассивы	Показывает способность покрывать свои долги за счет текущих активов, не прибегая к распродаже имущества. Больше 1.
2. Коэффициент общей ликвидности	Оборотные активы Краткосрочные пассивы	Показывает, в какой степени обязательства покрываются текущими активами. Характеризует способность рассчитываться с долгами. От 2 до 3.
3. Коэффициент быстрой ликвидности	Быстро-ликвидные оборотные активы Краткосрочные пассивы	Определяет способность организации выполнять обязательства из быстро- ликвидных активов. От 0,7 до 1.
4. Коэффициент абсолютной ликвидности	Ден. средства+ краткосрочные фин. вложения Краткосрочные пассивы	Характеризует способность организации рассчитаться с задолженностью немедленно. Чем он выше, тем надежнее организация. От 0,2 до 0,3.
5. Коэффициент обеспеченности собственными средствами	Собственный капитал - Внеоборотные активы Оборотные активы	Показывает сколько собственных оборотных средств приходится на 1 рубль оборотных активов. Значение более 0,1.
6. Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности	Кредиторская задолженность Дебиторская задолженность	Показывает во сколько раз кредиторская задолженность превышает дебиторскую. Чем показатель выше, тем больше зависимость от кредиторов.

Эти показатели представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа: коэффициент абсолютной ликвидности - для поставщиков сырья и материалов, коэффициент быстрой ликвидности - для банков, коэффициент общей ликвидности - для инвесторов.

Анализ ликвидности баланса - сравнение средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, кото-рые группируются по степени срочности их погашения.

Первая группа (A 1) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения.

Ко второй группе (А 2) относятся быстро реализуемые активы: то-вары отгруженные, дебиторская задолженность, налоги по приобре-тенным ценностям. Их ликвидность зависит от своевременности отгрузки продукции, форм расчетов, от спроса на продукцию, платежеспособности покупателей и др.

Третья группа (А 3) - это медленно реализуемые активы (произ-водственные запасы, незавершенное производство, готовая продук-ция). Значительно больший срок понадобится для превращения их в денежную наличность.

Четвертая группа (А 4) - это труднореализуемые активы (основные средства, нематериальные активы, долгосрочные фи-нансовые вложения, незавершенное строительство, долгосрочная дебиторская задолженность).

Соответственно, на четыре группы разбиваются и обязательства:

П 1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили, просроченные платежи);

П 2 - краткосрочные кредиты банка и займы;

П 3 - долгосрочные кредиты банка и займы;

П 4 - собственный капитал, находящийся в распоряжении предприятия.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

A x >П 1 ; А 2 >П 2 ; А 3 >П 3 ; А 4 <П 4 .

Изучение соотношений групп активов и пассивов за ряд периодов позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.